Quem não gostaria de investir em um negócio lucrativo e solvente a um bom preço? Esse é o objetivo principal de qualquer investidor inteligente. No entanto, analisar minuciosamente uma empresa pode ser complicado e nem sempre há tempo suficiente para fazer esse trabalho. Felizmente, existe uma maneira rápida e eficaz de entender as principais características de uma ação: analisar índices financeiros.

Os índices financeiros são cálculos simples ou relações entre dois números que servem para revelar um aspecto específico de uma empresa. Eles são fáceis de interpretar! Neste artigo da Hapi, explicamos os principais índices financeiros e como podemos incorporá-los em nossa análise antes de comprar uma ação na Bolsa de Valores dos EUA.

O que são índices financeiros?

Os índices financeiros são valores numéricos derivados da divisão de dois pontos de dados financeiros de uma empresa. Esses pontos de dados vêm das demonstrações financeiras da empresa (balanço patrimonial, demonstração de renda e demonstração de fluxo de caixa) ou do preço de suas ações no Bolsa de Valores.

Os índices financeiros são usados para realizar uma análise fundamental (ou quantitativa) de uma empresa nos níveis de liquidez, alavancagem, lucratividade e avaliação. Eles são muito úteis para fazer um investimento. Cada um desses aspectos será explicado com mais detalhes.

Para que são usados os índices financeiros em investimentos?

• Os índices financeiros são usados para acompanhar o desempenho da empresa. Ao avaliar as tendências de determinados índices financeiros, você pode identificar tendências positivas ou negativas para a empresa.
• Eles também são essenciais para realizar análises comparativas entre diferentes empresas. Eles ajudam a determinar se uma empresa está tendo um desempenho melhor ou pior do que a média do setor.

Quais são os principais índices a serem considerados ao investir?

Existem vários índices financeiros que você pode incorporar ao seu ação análise, mas, para começar, é ideal entender detalhadamente as proporções mais populares. Outra vantagem de conhecer esses índices é que eles são os primeiros a aparecer na maioria das plataformas de informações financeiras.

Índices de lucratividade

Estes são os indicadores da capacidade de uma empresa gerar lucros. Esses indicadores geralmente variam significativamente entre os setores, por isso é importante não ignorar a natureza do negócio ao analisar esses números.

• Margem bruta: é calculada dividindo os lucros brutos pelo total de vendas. Os lucros brutos resultam da subtração da receita da empresa do custo dos produtos vendidos.

Margem bruta = (Vendas - Custo dos produtos vendidos) /Vendas

• Margem líquida: é a proporção entre o lucro líquido e o total de vendas de uma empresa. O lucro líquido é o lucro após todas as despesas terem sido deduzidas da receita. Isso inclui não apenas o custo dos produtos vendidos, mas também as despesas de vendas, administrativas, financeiras e fiscais.

Margem líquida = lucro líquido/vendas

• Retorno sobre ativos (ROA): Esse índice mostra a eficiência de uma empresa na geração de lucros com seus ativos. Um ativo é um recurso valioso usado para gerar benefícios futuros.

ROA = Lucro líquido/Ativos

• Retorno sobre o patrimônio líquido (ROE): Esse é um indicador popular, pois mostra a capacidade da empresa de gerar retornos para seus investidores. Na verdade, Warren Buffet e outros grandes investidores destacam a importância dessa relação.

ROE = Lucro líquido/Patrimônio Líquido

Índices de liquidez

Isso mostra a capacidade da empresa de cobrir dívidas de curto e longo prazo. É crucial que uma empresa mantenha a liquidez para lidar com possíveis choques e manter as taxas de juros da dívida baixas.

• Índice atual: mede a capacidade da empresa de cobrir passivos de curto prazo com ativos circulantes (aqueles que podem ser convertidos em dinheiro no mesmo período). Independentemente do setor, um índice atual saudável é maior que um, indicando que é improvável que a empresa enfrente problemas de liquidez no curto prazo.

Índice atual = ativo circulante/passivo circulante

• Índice de caixa: em vez de considerar todos os ativos circulantes, isso considera apenas o dinheiro e o divide pelo passivo circulante. Esse é um índice mais rigoroso, pois se concentra apenas na liquidez imediata.

Índice de caixa = caixa/passivo circulante

Índices de alavancagem

Eles indicam a quantidade de capital proveniente da dívida. Eles mostram o quão alavancada ou endividada uma empresa está. Altos níveis de dívida podem ser arriscados, tornando essencial conhecer esses índices.

• Rácio Dívida/Patrimônio Líquido (D/E): mede o peso da dívida em relação ao patrimônio líquido. Mostra quanto do capital da empresa é possuído versus emprestado. Um índice alto pode indicar que a empresa está sobrealavancada, embora alguns setores dependam de níveis mais altos de dívida.

D/E = Passivos/Patrimônio Líquido

• Relação dívida/ativo: é calculada dividindo passivos por ativos e mostra quanto dos recursos da empresa são financiados por dívidas.

Índice Dívida/Ativos = Passivos/Ativos

Índices de avaliação

Isso reflete o quão cara é uma ação em relação à sua capacidade de gerar lucros. A avaliação desses índices principais permite que você encontre oportunidades de ações subvalorizadas.

• Relação preço/lucro (P/E): reflete quanto um investidor paga por um dólar de lucro. É calculado dividindo o preço das ações pelo lucro por ação (EPS). Geralmente, um P/L mais baixo indica que o estoque é mais barato. No entanto, um P/L mais alto também pode significar que se espera que a ação aumente seus lucros ao longo do tempo.

P/E = Preço das ações/Lucro por Ação (EPS)

• EV/EBITDA: Isso é calculado dividindo o valor da empresa pelo EBITDA. Ele considera a dívida e os níveis de caixa da empresa, além do preço das ações, relacionando esse valor aos lucros da empresa. Os índices variam de acordo com o setor, com índices mais altos esperados em indústrias de alto crescimento e menores em setores de crescimento mais lento.

EV/EBITDA = (Capitalização de mercado + dívida financeira líquida) /EBITDA

Como analisar os índices financeiros antes de investir no mercado de ações?

Como você viu, há vários índices financeiros a serem considerados antes de investir em uma ação na Bolsa de Valores dos EUA. Esses indicadores ajudam você a entender a liquidez, lucratividade, alavancagem e avaliação de uma empresa, fornecendo as ferramentas necessárias para encontrar ações atraentes para seu portfólio.

Para encontrar isso informação, basta visitar seu site de informações financeiras preferido, como o Yahoo Finance, Investing.com, ou Market Watch, e verifique a seção de estatísticas da empresa em que você está interessado.

Agora que você conhece os principais índices financeiros, poderá investir em empresas financeiramente saudáveis, proporcionando mais tranquilidade sobre seus investimentos. Além disso, além de selecionar empresas fortes para investir, é essencial escolher um aplicativo de investimento confiável. A Hapi é uma corretora registrada na SEC e membro da FINRA e da SIPC, garantindo que seus investimentos sejam protegidos. O que você está esperando? Comece a investir com a Hapi hoje mesmo! Baixe o aplicativo aqui.